尽管这一趋势对整体房地产市场的影响较小，但从个体层面来看，这一现象令人担忧。一位房地产经纪人指出：“人们的毕生积蓄正在被清空，他们的净资产在迅速缩水。”

法拍房源激增

多伦多地区过去一年内法拍房源数量激增112%，随着越来越多的房主无力偿还抵押贷款，一些贷款机构不得不收回房产并将其出售。2024年9月，大多伦多地区共有204个法拍房源，而2023年9月仅为96个，几乎翻倍。

我们看到越来越多的法拍房源出现，未来一年，甚至更长时间内，这种现象还会持续。 在2020年，月均法拍房源数量仅为4.5个，2021年增至33个，2022年升至38个，而2023年跃升至83个。2024年到目前为止，月均法拍房源已达到159个，是最高记录。

过度借贷与高利率的双重压力

这些数据来自MLS系统，其中所有的法拍房源都以“法拍”标注。由于2020年之前的法拍数据已经归档，房地产经纪人无法在MLS上访问这些历史记录。

专家指出，那些在疫情期间以超低利率购买房产的房主，如今在续约时面临大幅提高的借贷成本，导致他们无法偿还月供。许多人购买了超出自己承受能力的房产，如今背负着难以偿还的债务。随着失业率的逐步上升，专家预计未来这种情况将会更加严重。

过去两年中，房地产律师Matthew Gibson的法拍案件数量至少是疫情前的三倍。由于借款人无法偿还贷款，许多贷款机构寻求他的帮助来追回损失。对于那些在疫情期间购买了可变利率抵押贷款的买家来说，情况更为糟糕，因为他们主要支付的是利息，偿还本金的部分很少，导致房产的净值降低。尤其在大多伦多地区的某些区域，自2022年房价高峰以来，房产价值已经下跌了40%，这些买家购买的是高估值的房产，如今“房价倒挂”问题严重。

“越来越多的借款人走上了破产的道路，”Gibson表示，“他们不得不交出钥匙，咨询破产顾问，重新开始。我们看到越来越多这样的艰难对话。”

银行收回房产，破产风险增加

Spergel公司的破产受托人Graeme Hamilton目前有三名客户因未能偿还抵押贷款而经历法拍程序。银行收回了这些房产，并在MLS上挂牌出售，房主仍需承担房产出售价格与未偿还贷款金额之间的差额。如果无法弥补这个差距，房主只能申请破产。

虽然加拿大央行的高利率给许多房主带来了困境，但大部分法拍房产都来自于私营贷款机构，这些机构的利率通常高于主要银行。Gibson指出：“私营贷款机构的利率调整没有那么快，他们不像加拿大央行那样频繁调整利率。这种法拍房源的增加实际上是过去几年房地产市场疯狂交易的结果，很多人没有足够的经验就进入了市场。再加上我们目前面临着严重的债务危机。”

破产与经济危机的阴影

加拿大的个人破产数量正接近历史新高，类似2008-2009年经济衰退后的水平。根据Hoyes, Michalos & Associates破产受托人事务所的数据，2023年8月，全国破产量同比增长8.9%，而安大略省的破产量增长了15.4%。

不过，Malik表示，尚未到“敲响警钟”的时刻。根据多伦多地区房地产委员会（TRREB）的数据，2024年9月，GTA的房源总数超过25,000个，其中法拍房源仅占200个，比例非常小。此外，拖欠三个月或以上的抵押贷款仍低于疫情前的水平。

虽然对整体房地产市场的影响有限，但这一趋势对个体房主来说非常令人担忧。Malik指出：“人们的毕生积蓄正在被清空，净资产迅速缩水。”

文章来源：https://www.thestar.com/real-estate/power-of-sale-listings-more-than-double-as-mortgage-lenders-repossess-homes-from-over-leveraged/article_77033e60-802a-11ef-82ab-9793a63a4047.html